Enciclopedia de Economia
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CAP

Producto financiero desarrollado a mediados de la década de 1980 que protege a su comprador (inversor) del alza del tipo de interés a medio y largo plazo por encima de un determinado límite. Los compran las empresas que tienen entre sus pasivos créditos a interés variable y los venden los bancos que se dedican a este tipo de operaciones. Su vencimiento suele oscilar entre tres y doce meses. Opción de venta (put) sobre tipo de interés
diseñada por un banco según los deseos de su cliente.

(EN INGLÉS: CAP )

Término inglés que designa un contrato mediante el cual el vendedor se obliga a pagar al comprador en la fecha convenida, a cambio de una prima, la diferencia entre el tipo de interés de referencia y el acordado, en caso de que éste sea inferior a aquel. Puede traducirse por (En inglés: techo ), pero suele utilizarse en su forma inglesa.

Es un contrato firmado con una entidad de crédito (vendedor) que permite al comprador fijar el coste máximo de una deuda o un préstamo a medio y largo plazo, referenciándola a un tipo de interés variable (MIBOR, LIBOR, etc.) por encima del cual el coste será asumido por el vendedor.

 

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